Wie schon seine Vorfahren lebt der kleine Troll Billy in einer unterirdischen Höhle auf der Insel Bornholm. Hier gibt es nur eine Regel: Niemals die Oberfläche betreten! Doch Billy sehnt sich nach Abenteuern und macht sich mit seiner Schwester Bonny auf den Weg in die Welt der Menschen. Dabei macht er eine Entdeckung: Die Menschen planen, über seiner Trollhöhle einen Freizeitpark zu errichten. Damit bringen sie die Trolle in große Gefahr.